חברת הדירוג הבינלאומית Moody's עדכנה לאחרונה את התחזית לדירוג האשראי של חברת הפניקס ל"שלילית", אך הדירוג עצמו נותר ברמה של A2. ההחלטה לשנות את התחזית אינה נובעת מביצועי החברה או ניהולה, אלא מתלותה הגבוהה בשוק הישראלי וההשפעות הגיאופוליטיות הנוכחיות.

לפי Moody's, הפניקס ממשיכה לשמור על יציבות פיננסית, עם יחסי חוסן הון טובים ורווחיות יציבה. הדירוג של A2 משקף את היציבות הזו, אך התחזית השלילית נובעת מהתלות הגבוהה בשוק המקומי ומהסיכונים הקשורים למצב הכלכלי והביטחוני בישראל. גורמים כמו התגברות החששות לגבי החשיפה לכלכלה הישראלית והזעזועים הפוטנציאליים על שוק ההון המקומי הם בין הסיבות העיקריות להחלטה לשנות את התחזית.

בהתאם לכך, Moody's ציינה כי אם הפניקס תצליח להקטין את החשיפה לשוק המקומי ולגוון את פעילותה בשווקים נוספים, ייתכן שתחזיר את הדירוג לתחזית יציבה. עם זאת, חשוב לציין כי חברת הפניקס שומרת על יציבות יחסית, הודות למערכת ניהול סיכונים יעילה וליחס חוסן הון גבוה.

שינוי התחזית של הפניקס מגיע זמן קצר לאחר שחברת Moody's הורידה גם את דירוג האשראי של מדינת ישראל מרמת A1 ל-A2, תוך שינוי התחזית ל"שלילית". גם במקרה של ישראל, ההורדה קשורה בעיקר למצב הגיאופוליטי וההשפעות הכלכליות של מלחמת חרבות ברזל. ירידת הדירוג הלאומי משפיעה על כלל השוק הישראלי, כולל חברות הביטוח הגדולות כמו הפניקס, שחשופות לשוק המקומי בצורה משמעותית